Les REER collectifs et la contrepartie de l'employeur : comment fonctionne vraiment l'argent gratuit

Ce qu'est vraiment un REER collectif

Un REER collectif est un ensemble de comptes REER individuels mis en place par l'entremise de votre employeur et administrés par un fournisseur de régime, habituellement une banque, un assureur ou une firme de placement. Chaque compte demeure légalement le vôtre; votre employeur a simplement négocié la mise en place et, souvent, le menu de placements au nom de tout le monde dans l'entreprise.

Les cotisations sont habituellement prélevées directement sur votre paie avant impôt, ce qui signifie que vous obtenez l'allègement fiscal immédiatement au lieu d'attendre de réclamer une déduction à la production de votre déclaration. C'est un réel avantage de trésorerie par rapport à cotiser manuellement à un REER personnel tout au long de l'année.

La contrepartie, c'est le choix : vous êtes habituellement limité à un menu établi de fonds communs ou de fonds distincts choisis par le promoteur du régime, non à l'univers complet d'actions, de FNB et de CPG auquel vous auriez accès dans un REER autogéré chez un courtier.

Comment fonctionne la contrepartie de l'employeur

La contrepartie signifie que votre employeur verse de l'argent additionnel par-dessus le vôtre, habituellement sous forme d'un pourcentage de votre salaire que vous cotisez, jusqu'à un plafond. Une structure courante double votre cotisation dollar pour dollar jusqu'à un certain pourcentage de la paie, mais les formules exactes varient beaucoup d'un employeur à l'autre, alors vérifiez votre brochure de régime plutôt que de présumer.

• Si vous cotisez sous le seuil de contrepartie, vous laissez une partie de la contrepartie non réclamée — de l'argent que votre employeur était prêt à vous donner et que vous n'avez pas ramassé.
• Les cotisations de l'employeur sont généralement déclarées comme faisant partie de votre revenu imposable (elles apparaissent sur votre T4), et vous obtenez ensuite un reçu de déduction REER pour le montant total, le vôtre plus le leur, ce qui explique pourquoi l'effet net demeure un ajout à l'abri de l'impôt à votre épargne-retraite.
• Certains régimes cessent de verser la contrepartie une fois que vous atteignez un plafond en dollars ou en pourcentage, alors cotiser au-delà ne capte aucune contrepartie additionnelle, même si cela peut tout de même avoir du sens pour le report d'impôt et l'épargne forcée.

Comme la contrepartie est essentiellement un rendement instantané et garanti avant même que vos placements aient fait quoi que ce soit, il est difficile pour tout autre usage de cet argent de rivaliser avec elle sur une base ajustée au risque.

L'acquisition et si l'argent est vraiment le vôtre

Dans un simple REER collectif, les cotisations, les vôtres comme celles de votre employeur, sont les vôtres immédiatement sans période d'acquisition, puisqu'il s'agit d'un régime enregistré d'épargne-retraite, non d'un régime de retraite.

Certains employeurs jumellent plutôt un plus petit REER collectif à un régime de participation différée aux bénéfices (RPDB) pour la portion de contrepartie. Un RPDB peut avoir un calendrier d'acquisition, ce qui signifie que si vous quittez l'entreprise avant un certain nombre d'années de service, vous pourriez perdre une partie ou la totalité des cotisations de l'employeur non acquises. C'est le détail que les gens ratent le plus souvent, alors vérifiez si votre régime utilise une structure de RPDB et à quoi ressemble son calendrier d'acquisition avant de compter cet argent comme garanti.

Contrairement à un régime de retraite en milieu de travail, les fonds d'un REER collectif et d'un RPDB (une fois acquis) ne sont pas immobilisés. Vous pouvez généralement les retirer en tout temps, bien que les retraits soient imposés comme un revenu et assujettis à une retenue d'impôt, tout comme un retrait d'un REER personnel.

Comment cela s'intègre à vos droits REER globaux et à vos autres comptes

Chaque dollar cotisé à un REER collectif, qu'il vienne de vous ou de votre employeur, compte contre les mêmes droits de cotisation REER que l'ARC suit pour vous, généralement 18 % de votre revenu gagné de l'année précédente jusqu'à un maximum annuel indexé qui change chaque année, plus tout droit inutilisé reporté. Vérifiez votre plus récent avis de cotisation de l'ARC pour vos droits réellement disponibles avant de faire des cotisations supplémentaires ailleurs.

Si vos cotisations au REER collectif utilisent déjà la plupart de vos droits, cotiser davantage à un REER personnel pourrait déclencher une surcotisation, que l'ARC pénalise. C'est un angle mort courant pour les gens qui ont à la fois un régime collectif et un REER de courtage à côté.

Il vaut aussi la peine de soupeser les cotisations au REER collectif par rapport à un CELI ou, si vous épargnez pour une première propriété, un CELIAPP. La contrepartie du REER collectif est difficile à battre quand elle est offerte, mais une fois la pleine contrepartie captée, l'endroit où va le prochain dollar dépend de votre tranche d'imposition maintenant par rapport à la retraite, et de vos autres objectifs d'épargne.

Frais, choix de placements et à quoi faire attention

Les régimes collectifs ont souvent des frais de gestion plus bas que les mêmes fonds vendus au détail, parce que la taille combinée de l'employeur négocie un meilleur taux. Cet avantage de frais peut améliorer sensiblement les rendements à long terme, alors il vaut la peine de comparer les frais des fonds de votre REER collectif à ce que vous paieriez dans un fonds comparable au détail ou autogéré.

Le revers, c'est un menu de placements plus étroit et moins de contrôle. Si vous quittez l'employeur, vous pouvez généralement transférer le solde du REER collectif vers un REER personnel sans déclencher d'impôt, ce qui ouvre alors la gamme complète de choix de placements.

• Confirmez la formule et le plafond exacts de la contrepartie dans votre brochure de régime ou auprès des RH. - Demandez si la portion de l'employeur est un simple REER collectif ou acheminée par un RPDB assorti d'une acquisition. - Comparez les frais des fonds dans le régime à ce que coûtent des fonds semblables à l'extérieur. - Vérifiez votre avis de cotisation de l'ARC pour vos droits REER totaux disponibles avant de cotiser ailleurs.

Questions fréquentes